輝達執行長黃仁勳釋出Blackwell需求強勁、正努力生產,加上外電傳出美國政府考慮允許輝達向沙烏地阿拉伯出口先進晶片,海通國際證券並將輝達目標價升至150美元,高盛證券也維持「買進」評等,三利多齊發功,「全村希望」的輝達不令人失望、大漲8%,再次拯救飽受量縮下跌所苦的台股。
台股因市場等待美國聯準會降息、總統大選等因素影響,觀望心態濃厚,11日成交量甚至急凍至2,394億元,為今年次低量,且因缺乏主流帶動,加權指數欲振乏力,無法抵抗上檔壓力,差點丟失21,000點關卡。
所幸,輝達此時又一次展現領頭羊本色,在黃仁勳發表看AI前景相關言論後大漲8.15%、收116.9美元,市場先給足黃仁勳發言面子,緊接著,台系AI供應鏈12日集體回神,像是晶圓代工龍頭台積電一口氣收復900元大關、收940元,散熱、組裝等都端出族群性上攻表現,台股裡子大豐收。
回顧輝達受Blackwell延遲、2026年能見度不明,甚至技術線型轉差等因素影響,導致股價過去一周相當波動,不過,海通國際證券電子研究主管蒲得宇直言,Blackwell進度合乎預期,將會是短中期有力的驅動引擎。金控旗下投顧研究機構有志一同,研判Blackwell於10月底、11月初即開始放量,年底前可出貨20~25萬套。
另一方面,2026年AI需求到底強不強,可說是AI投資學眼前最大問號,亦壓抑輝達評價。蒲得宇認為,這就如同2023年下半年情況,市場對AI客戶未來資本支出浮現爭論與懷疑,現在下結論時間還太早。